Купля продажа дебиторской задолженности

Термин определяется как сумма долгов контрагентов за поставленные им товары или оказанные услуги, которые они еще не оплатили, а также иные не исполненные перед компанией обязательства с их стороны. Дебиторская задолженность является частью оборотных активов компании и играет важную роль в управлении финансами. В зависимости от длительности погашения может быть краткосрочной (до 12 месяцев) и долгосрочной (более года). Если срок оплаты, предусмотренный договором, уже наступил, а платеж не исполнен, дебиторская задолженность считается просроченной.

Покупка долгов юридических лиц представляет собой процедуру, при которой специализированные компании или инвесторы приобретают такую задолженность с дисконтом. Это делается для получения законного права на взыскание денег с должников. Продажа дебиторской задолженности помогает бизнесу справляться с проблемными долгами и улучшать свои финансовые результаты.

Такие действия не совершаются просто так. Решение о продаже дебиторской задолженности с дисконтом может быть обусловлено несколькими причинами:

• Необходимостью срочно получить деньги. Когда должник не готов платить добровольно, принудительное взыскание может затянуться на долгие годы. Продажа дебиторской задолженности позволяет быстро получить средства, необходимые для покрытия текущих обязательств или развития бизнеса.
• Банкротством компании. В случае экономической несостоятельности продажа задолженности ускоряет процесс и позволяет быстрее расплатиться с кредиторами.
• Отсутствием ресурсов для взыскания. Если в штате нет юриста, а на услуги адвоката недостаточно средств, то продажа дебиторки является наиболее простым и оптимальным решением.
• Безрезультатностью попыток взыскания. Когда все средства и рычаги давления на должника исчерпаны, лучше всего избавиться от сомнительного долга путем продажи по сниженной цене.

Приведенные выше причины являются наиболее распространенными, но не единственными. Существуют и иные мотивы, однако все они сводятся к принципу «лучше синица в руках, чем журавль в небе».

Купля-продажа дебиторской задолженности выгодна как продавцу, так и покупателю. Это достаточно эффективный способ управления финансовыми ресурсами и рисками. Процедура может быть частью и более широкой стратегии реструктуризации бизнеса, направленной на оптимизацию его структуры и повышение экономической устойчивости.

Для компании, приобретающей долги, такая сделка может быть выгодной за счет получения прибыли от взыскания задолженности с должника, в том числе с пенями и процентами. Такие организации обычно специализируются на управлении проблемной дебиторкой, имеют необходимые ресурсы и опыт для успешного разрешения спора и перед совершением сделки тщательно взвешивают все возможные риски.

Если для покупателя долгов выгода заключается только в получении прибыли, то для продавца список значительно шире:

• Минимизация рисков. Передача права на взыскание третьим лицам помогает избежать возможных проблем с возвратом долга. Организация гарантированно получает деньги, при этом ей не нужно вести претензионную работу, участвовать в судебных разбирательствах и взаимодействовать с системой принудительного исполнения. Риск неплатежей со стороны контрагента полностью переходит к покупателю задолженности.
• Оптимизация управления активами. Продажа дебиторской задолженности позволяет компаниям сосредоточиться на своей основной деятельности и не отвлекаться на взыскание долгов.
• Улучшение показателей. Конвертация сомнительной дебиторской задолженности в реальные деньги, пусть даже с дисконтом, положительно отражается на финансовых результатах компании, таких как коэффициент оборачиваемости активов, чистая прибыль и другие.
• Снижение административных расходов. Взыскание долгов требует значительных ресурсов и времени. Их продажа позволяет компании сэкономить на юридических услугах.
• Оптимизация налоговой нагрузки. При определенных условиях продажа долгов может привести к уменьшению налогов, так как убытки от их реализации могут использоваться для снижения налогооблагаемой базы.

Законодательство позволяет передать право требования к должнику за деньги. Сделать это можно по договору цессии или факторинга. Получение согласия должника не требуется, если иное не предусмотрено законом или договором. Достаточно просто уведомить его о состоявшемся переходе права требования к новому кредитору.

Цессия

Уступка требования (цессия) представляет собой передачу кредитором (цедентом) права требования по задолженности другому лицу (цессионарию) путем заключения договора (ст. 388-390 ГК РФ):

1. Стороны подписывают соглашение, в котором оговариваются условия уступки долга. Сделка заключается на тех же условиях и в том же объеме, которые существовали к моменту перехода права, если только иное не предусмотрено законом или договором. К новому кредитору переходят не только права, обеспечивающие исполнение обязательства, но также и другие права, связанные с требованием, в том числе право на проценты.
2. Цедент уведомляет должника о смене кредитора, чтобы он знал, кому теперь нужно платить.
3. Цессионарий выплачивает цеденту оговоренную сумму (обычно меньше суммы долга, так как сделка предусматривает дисконт).
4. После этого новый кредитор взыскивает долг с должника, возвращая тем самым вложенные деньги и получая прибыль.

Процедура перехода прав кредитора к другому лицу предусмотрена ст. 382 ГК РФ.

Факторинг

Финансирование под уступку денежного требования (факторинг) — финансовая услуга, при которой компания (клиент) продает свою краткосрочную дебиторскую задолженность специализированной факторинговой компании (фактору) с целью быстрого получения необходимых денежных средств.

Процедура уступки денежного требования фактору предусмотрена ст. 824 ГК РФ:

1. Клиент и факторинговая компания заключают договор факторинга.
2. Клиент передает фактору все документы, подтверждающие задолженность.
3. Факторинговая компания сразу выплачивает клиенту значительную часть суммы долга (обычно 70–90 %).
4. Сведения о заключении договора факторинга передаются в Федресурс для включения в электронный реестр ЕФРСФДЮЛ.
5. Клиент или фактор письменно уведомляют должника об уступке денежного требования.
6. Фактор занимается взысканием дебиторской задолженности с должника.
7. После получения полной суммы пеней и процентов факторинговая компания выплачивает клиенту оставшуюся часть денег за вычетом своей комиссии.

В зависимости от конкретных условий и требований сторон для заключения договора цессии или факторинга может потребоваться большой перечень документов, однако в большинстве случаев достаточно иметь следующие:

• счета-фактуры, договоры, акты выполненных работ или оказанных услуг, товарные накладные и другие бумаги, подтверждающие существование и размер задолженности;
• учредительные документы, свидетельство о государственной регистрации, выписку из ЕГРЮЛ (для юридических лиц);
• паспорт или иной документ, удостоверяющий личность руководителя или уполномоченного лица, приказ о назначении на должность, доверенность;
• отчет о прибылях и убытках, баланс компании, справки о ее финансовом состоянии (по требованию);
• протоколы собраний учредителей или решения уполномоченных органов компании о согласии на сделку (если она является крупной).

Дебиторская задолженность — это актив организации, который можно реализовать наряду с другим имуществом в рамках процедуры банкротства или на этапе исполнительного производства. Целью торгов в обоих случаях является получение денежных средств для расчета с кредиторами.

В процессе исполнительного производства

На этом этапе у взыскателя есть решение суда, в котором прописана точная сумма задолженности. Когда возбуждено исполнительное производство, судебный пристав в ходе проверки активов должника может обнаружить, что у него есть дебиторская задолженность. Таким образом появляется реальная возможность закрыть дело. Для этого он выносит постановление и, если взыскатель не даст согласия на внесение должником суммы задолженности в депозит службы судебных приставов или должник по каким-то причинам сам не внесет эту сумму, судебный пристав выставляет дебиторскую задолженность на торги.

Если по результатам аукциона определен покупатель, заключается договор цессии. Если торги дважды признаны несостоявшимися, судебный пристав предлагает взыскателю оставить право требования по дебиторской задолженности за собой со скидкой 25 % от первоначальной стоимости, засчитав эту сумму в счет погашения взыскания. При этом за должником сохраняется обязанность погасить долг в прежнем объеме.

При банкротстве

Компания, обладающая дебиторской задолженностью, не защищена от риска стать экономически несостоятельной. В таком случае продажа дебиторки будет происходить на торгах по делу о банкротстве. Но сначала арбитражный управляющий обязан принять меры по взысканию долгов путем подачи претензий и исковых заявлений в суд. Если эти способы не дали результатов либо требуют больших денежных и временных затрат, то продажа дебиторской задолженности на торгах по банкротству является целесообразной. Об этом говорит судебная практика (Постановление Арбитражного суда Московского округа от 06.02.2020 по делу № А40-190950/2014).

Если дебиторская задолженность реализована на торгах по банкротству, соглашение о цессии должно содержать следующие условия:

• оплата осуществляется не позднее 30 рабочих дней с момента подписания договора;
• право требования переходит к покупателю только после полного расчета.

Для определения стоимости выкупа дебиторской задолженности проводится независимая оценка за счет средств банкрота.

Для продавца

Выручка от продажи дебиторской задолженности учитывается в налоговом учете в составе внереализационных доходов. Если долг продается с дисконтом, разница между номинальной стоимостью и полученной суммой признается убытком.

Затраты, связанные с продажей дебиторской задолженности (например, комиссионные расходы, расходы на торги и юридические услуги), могут быть учтены в составе внереализационных расходов. Они уменьшают налогооблагаемую базу по налогу на прибыль.

Если ранее были созданы резервы по сомнительным долгам, они подлежат корректировке. Сумма, относящаяся к проданной задолженности, должна быть восстановлена и включена в доходы. Корректировка резерва отражается в налоговом учете и влияет на налоговую базу по налогу на прибыль.

Продажа дебиторской задолженности не облагается НДС, так как не является реализацией товаров (работ, услуг). Продавец должен учитывать это при составлении налоговой отчетности.

Для покупателя

Приобретенная дебиторская задолженность учитывается на балансе по фактической стоимости приобретения (в размере суммы, уплаченной продавцу). В дальнейшем она будет учитываться в составе финансовых вложений.

Суммы, полученные от должника в счет погашения задолженности, относятся к внереализационным доходам. Сюда же идет дебиторка, которая была приобретена с дисконтом (в размере разницы между ее номинальной стоимостью и уплаченными деньгами).

Расходы на покупку долга юридического лица учитываются в составе внереализационных расходов и уменьшают налогооблагаемую базу по налогу на прибыль.

Поскольку операция по приобретению дебиторской задолженности не облагается НДС, покупатель не учитывает этот налог при совершении сделки.

Выкуп дебиторской задолженности требует внимательного анализа и стратегического подхода. Успешные инвесторы в данной сфере обычно обладают навыками прогнозирования и оценки рисков, ведения переговоров и эффективной юридической работы. Основная идея заработка заключается в приобретении долговых обязательств с дисконтом и их последующем взыскании или продаже по более высокой цене. Основные стратегии получения прибыли включают взыскание или перепродажу долга, упрощение условий погашения, секьюритизацию или реализацию его факторинговым компаниям.

Прежде чем продать или купить дебиторскую задолженность, каждый должен оценить все возможные риски. В противном случае можно получить безнадежный долг, который со временем придется списать на внереализационные расходы.

Профессиональная коллекторская организация ЭОС уже более 15 лет помогает бизнесу избавляться от проблемной дебиторской задолженности. Компания покупает долги юридических лиц по договору цессии или взыскивает их по агентской схеме. Это значит, что вам не нужно платить вперед за услуги по разрешению спора с задолженностью. ЭОС забирает свой процент по факту поступления денег на ваш расчетный счет. Мы гарантируем минимум рисков для клиента и максимум профессионализма от команды наших юристов